إيه بي إم كابيتال: تباين الأداء بين مؤشرات المرونة الاقتصادية ومخاوف التضخم

نبض الحدث ـ متابعات

سجلت أسواق الأسهم في جميع أنحاء العالم مجموعة متباينة من النتائج عند الإغلاق يوم الخميس، حيث وازن المستثمرون بين مؤشرات المرونة الاقتصادية والمخاوف المستمرة بشأن التضخم والتحولات في السياسات. كافحت المؤشرات الأوروبية لإيجاد اتجاه ثابت، في حين ارتفعت بعض الأسواق الآسيوية والناشئة المختارة.

السوق الأمريكي.

افتتح “دونالد ترامب”، الرئيس المنتخب والشخصية الأبرز لعام 2024 وفقاً لمجلة فوربس، التداول في بورصة نيويورك يوم الخميس والذي دق جرس الافتتاح بحضور السيدة الأولى ميلانيا ترامب ونائب الرئيس المنتخب جي دي فانس.

وتراجع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بمقدار 32.94 نقطة، ليغلق عند 6051.25 نقطة، بانخفاض قدره 0.54%. وأشار المتداولون في السوق إلى التردد قبل صدور أرقام التضخم الرئيسية والتوجيهات القادمة للشركات كأسباب للتراجع الواسع النطاق.

في حين خسر مؤشر داو جونز الصناعي 234.44 نقطة ليغلق عند 43,914.12 نقطة، منخفضاً بنسبة 0.53%. وتعرّضت الأسهم القيادية والأسماء الدورية للضغط، حيث وازن المتداولون التأثير المحتمل لارتفاع أسعار الفائدة وتشديد شروط الائتمان على النمو الاقتصادي.

ولم يكن أداء مؤشر ناسداك المركب ذو الثقل التكنولوجي أفضل حالاً، حيث خسر 132.05 نقطة ليغلق عند 19,902.84 نقطة، بانخفاض قدره 0.66%. وقد تحملت الأسهم الموجهة نحو النمو العبء الأكبر من خسائر اليوم، مما يعكس عدم ارتياح المستثمرين بشأن تقلبات الأرباح وضغوط التقييم.

الأسواق الخليجية.

أظهرت أسواق الأسهم الخليجية أداءً إيجابياً في معظمها في التعاملات المبكرة يوم الخميس، متماشية مع ارتفاع الأسهم العالمية الذي عززه تقرير التضخم الأمريكي. وعززت هذه البيانات التوقعات بخفض الاحتياطي الفيدرالي لأسعار الفائدة، حيث تُسعر الأسواق الآن فرصة بنسبة 97% لخفض الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس الأسبوع المقبل، مرتفعة من 86% قبل التقرير.

المملكة العربية السعودية

ارتفع مؤشر السوق المالية السعودية (تداول) بنسبة 0.1%، مدعوماً بمكاسب أسهم المواد والسلع الاستهلاكية والمرافق. وارتفع سهم شركة التعدين العربية السعودية  بنسبة 1% بعد أن وافق المساهمون على زيادة رأس المال للاستحواذ على حصة شركة معادن وعد الشمال للفوسفات.

أبوظبي

ارتفع مؤشر سوق أبوظبي للأوراق المالية في أبوظبي بنسبة 0.1%، مدفوعاً بارتفاع سهم ألفا ظبي القابضة بنسبة 1% وسهم برجيل القابضة بنسبة 1.4%. وجاءت مكاسب” برجيل“ مدعومة بشراكتها الجديدة مع ”أساندا“، والتي ستسهل الوصول إلى الرعاية الطبية المتخصصة للمرضى من الجنسية المالديفية.

قطر

ارتفع مؤشر بورصة قطر بنسبة 0.3%، مع مكاسب واسعة النطاق في السوق. وارتفع سهم فودافون قطر بنسبة 1.1%، وارتفع سهم مصرف قطر الإسلامي بنسبة 0.8%. بالإضافة إلى ذلك، أعلنت قطر عن تحقيق فائض في الميزانية بقيمة 100 مليون ريال (27.43 مليون دولار) للربع الثالث من عام 2024، وفقاً لوزارة المالية.

دبي

في المقابل، انخفض مؤشر سوق دبي المالي بنسبة 0.4%، في ظل خسائر في معظم القطاعات، مما يعكس ضغوط السوق المحلية على الرغم من الاتجاه الإيجابي لمنطقة الخليج الأوسع نطاقاً.

الذهب الخليجي

استمر ارتفاع أسعار الذهب في دبي يوم الخميس حيث سجل 22 ألف درهم إماراتي للغرام الواحد في التعاملات المبكرة بسبب تجاوز الأسعار العالمية 2700 دولار للأونصة.

ووفقاً لبيانات مجموعة دبي للمجوهرات، ارتفع عيار 24 قيراط من المعدن الأصفر بمقدار 1.50 درهم للجرام إلى 328.50 درهم للجرام عند افتتاح الأسواق يوم الخميس مقارنة بإغلاق الليلة الماضية عند 327 درهم للجرام. وبذلك ارتفعت مكاسب عيار 24 إلى 9.50 درهم للجرام حتى الآن هذا الأسبوع.

ومن بين المتغيرات الأخرى، ارتفع سعر 22 ألفاً إلى 303 درهم للجرام الواحد، و21 ألفاً إلى 294.50 درهم للجرام الواحد، و18 ألفاً إلى 252.25 درهم للجرام.

السلع: تراجع الذهب بما يزيد عن 1% يوم الخميس حيث قام المستثمرون بجني الأرباح بعد أن وصل لفترة وجيزة إلى أعلى مستوى له في خمسة أسابيع في وقت سابق من الجلسة وقاموا بتصفية المراكز قبل اجتماع مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأسبوع المقبل.

وخسر الذهب الفوري 1.4٪ عند 2680.60 دولار للأونصة، في حين تراجعت العقود الآجلة للذهب الأمريكي بنسبة 1.9٪ إلى 2,703.40 دولار. ارتفعت السبائك إلى أعلى مستوى لها منذ 6 نوفمبر في وقت سابق من الجلسة.

فيما تراجعت الفضة الفورية بنحو 2.9٪ إلى 30.98 دولار للأونصة، وانخفض البلاتين بنحو 1.3٪ إلى 927.35 دولار، وتراجع البلاديوم بنحو 1.3٪ إلى 969.25 دولار.

وكافحت أسعار النفط الخام الأمريكي غرب تكساس الوسيط (WTI) لاكتساب أي قوة دفع ذات مغزى خلال الجلسة الآسيوية يوم الجمعة ولا تزال في موقف دفاعي دون ذروته الشهرية، حول منطقة 70.30 دولار التي لامسها في اليوم السابق. يتم تداول السلعة حالياً حول منطقة 69.65 دولاراً، منخفضة بنسبة 0.20% خلال اليوم، على الرغم من أنها لا تزال في طريقها لتسجيل مكاسب أسبوعية قوية وسط إشارات أساسية متباينة.

العملات: ارتفع الدولار الأمريكي أمام معظم العملات الرئيسية الأخرى خلال تداولات يوم الخميس مدعوماً بحالة عدم اليقين التي تحيط بالاقتصاد العالمي وتباين سياسات البنوك المركزية. فيما لا تزال جاذبية العملة الأمريكية كملاذ آمن، حيث وازن المتداولون بين علامات مرونة الاقتصاد الأمريكي واستمرار المخاوف بشأن التضخم، مما ترك العملات الحساسة للمخاطر تحت الضغط. ارتفع مؤشر الدولار الأمريكي بمقدار 0.05 نقطة ليصل إلى 106.76، مسجلاً مكاسب بنسبة 0.05%.

وفي التفاصيل، تراجع اليورو أمام الدولار الأمريكي، حيث انخفض زوج اليورو/الدولار الأمريكي إلى 1.0464، أي بتراجع قدره 0.29%.

وفي آسيا، ارتفع الدولار أمام الين الياباني، حيث وصل زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني إلى 152.64، بارتفاع قدره 0.13%. ظل الين ضعيفاً في ظل تزايد التوقعات بأن بنك اليابان سيحافظ على موقفه المتشائم لفترة أطول من البنوك المركزية الأخرى.

كما واجهت العملات المرتبطة بالسلع صعوبات، حيث ارتفع زوج الدولار الأمريكي/الدولار الكندي إلى 1.4214 بارتفاع بنسبة 0.40%. أثر ضعف أسعار النفط والبيانات الاقتصادية الكندية الضعيفة على الدولار الكندي.

وهبط الدولار الأسترالي إلى 0.6362، منخفضاً بنسبة 0.09%، بينما انخفض الدولار النيوزيلندي إلى 0.5762، بانخفاض قدره 0.35%. تأثرت كلتا العملتين بمخاوف النمو العالمي وتراجع معنويات المخاطرة.

وتأثر الجنيه الإسترليني بالأداء القوي للدولار، حيث هبط زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي إلى 1.2669، بانخفاض قدره 0.63%.

وشهد زوج الدولار الأمريكي/الفرنك السويسري أكثر التقبات حدة، والذي ارتفع بنسبة 0.91% إلى 0.8918. وتراجع الفرنك السويسري بشكل كبير في أعقاب خفض مفاجئ لسعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس من قبل البنك الوطني السويسري (SNB) يوم الخميس.